Le decisioni aziendali prese 15 anni fa non stanno funzionando

Il problema (inviato via e-mail da T.J.)

Circa 15 anni fa, siamo andati a una riunione di pianificazione patrimoniale con una compagnia di assicurazioni sulla vita. Eravamo preoccupati per le tasse di proprietà, quindi abbiamo pensato che dovevamo fare qualcosa. Abbiamo avviato un trust irrevocabile con l'assicurazione sulla vita, pensando che i proventi sarebbero stati utilizzati per pagare le tasse di proprietà. Ora ci rendiamo conto che il trust elenca tutti i bambini come beneficiari, e potrebbero semplicemente prendere i soldi e scappare. Quindi come verranno pagate le tasse? Inoltre, dopo di che, mettiamo tutta la nostra terra in una LLC e abbiamo una società C per la nostra attività agricola. Abbiamo quindi donato una parte della proprietà a tutti i nostri figli per ridurre il valore della nostra proprietà. È un casino, e ora stiamo cercando di recuperare parte di quella proprietà e dirigerla dove desideriamo. Possiamo risolvere questo problema?

Soluzioni:

Proprio ora, sarebbe facile gettare un po' di terra, che farò. Le compagnie di assicurazione sulla vita sanno che gli agricoltori sono appassionati della loro terra e che la fattoria sarebbe devastata da una grossa tassa o da una costosa acquisizione. Per alcune compagnie assicurative, la vendita del prodotto può essere molto più importante del piano effettivo. Alcuni offrono un "programma di successione agricola, ” ma a volte questo non è altro che un discorso di vendita. La vendita facile è "spaventare e firmare qui". La maggior parte dei trust irrevocabili distribuisce denaro dal trust direttamente ai bambini senza alcuna disposizione per la continuazione dell'azienda agricola o il pagamento delle tasse. Sembra che la tua situazione rientri proprio in quella categoria.

Qual è la correzione? La maggior parte delle modifiche richiederà alcune firme e la collaborazione di tutti i soggetti coinvolti, e questo potrebbe essere un problema. Potresti modificare o far crollare la fiducia. Determinare cosa fare inizia con il tuo obiettivo per l'intero piano di distribuzione. Chi ha bisogno del denaro e come può essere strutturato per realizzare il tuo intento? Mentre si apportano modifiche, non dare per scontato che il prodotto assicurativo in sé sia ​​buono. Alcune compagnie assicurative ti vendono quello che hanno, non sempre ciò di cui hai bisogno. Anche, il tipo di assicurazione sulla vita o qualsiasi valore in denaro farà la differenza in ciò che puoi fare. Le questioni relative ai regali devono essere comprese. Il problema dell'assicurazione può essere risolvibile, ma avrai bisogno di consigli migliori di quelli che hai avuto.

Regalare a tutti gli eredi le quote societarie che gestiscono la fattoria non è stato un buon consiglio. Avere eredi non agricoli come parte di una società operativa raramente finisce bene. È probabile che finiranno con un interesse di minoranza in un bene con rendimenti limitati, che è una specie di risorsa con le manette. Queste azioni devono andare al tuo erede agricolo prima piuttosto che dopo:riacquistale per uno sconto logico. Questo potrebbe costare un po' adesso, ma è meglio che affrontare un problema più grande in seguito.

Il concetto di LLC della terra è OK, ma la LLC deve avere disposizioni per l'affitto e l'acquisizione per l'erede agricolo. Se tali disposizioni sono incluse, potrebbe non essere necessario un cambiamento immediato o potrebbe essere qualcosa che si desidera affrontare in futuro.

L'ondata di merce, macchinari, e valori fondiari, insieme a potenziali modifiche alla normativa fiscale, avrà alcune delle assicurazioni e dei pianificatori di espedienti potenziati e pronti ad "aiutare" più agricoltori a fare tutti i tipi di nuovi errori in preda al panico. La maggior parte dei tuoi problemi può essere risolta o migliorata, ma prenderanno alcune conversazioni e accordi. Non sei solo con questo tipo di problema. Questa discussione può aiutare gli altri a evitare gli stessi errori.

Myron Friesen è comproprietario di Farm Financial Strategies a Osage, Iowa. Negli ultimi 21 anni, ha lavorato esclusivamente con famiglie di agricoltori in tutto il Midwest per sviluppare strategie di transizione agricola. Friesen è cresciuto su un lago di montagna, Minnesota, azienda agricola. Possiede e gestisce un 1, Azienda agricola e zootecnica di 070 acri con moglie e quattro figli. farmestate.com